廣東互金協(xié)會為個人債轉(zhuǎn)撐腰 透露背后8大監(jiān)管思路金融
上月廣東隊網(wǎng)貸平臺禁止一切債權(quán)轉(zhuǎn)讓的政策，引起了P2P平臺業(yè)內(nèi)熱議，平臺于是紛紛擔(dān)心資金流動性問題。
上月廣東隊網(wǎng)貸平臺禁止一切債權(quán)轉(zhuǎn)讓的政策，引起了P2P平臺業(yè)內(nèi)熱議，平臺于是紛紛擔(dān)心資金流動性問題。
然而近日，廣東互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會所屬會員單位下發(fā)了《關(guān)于規(guī)范我會廣東省（不含深圳）網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)會員單位出借人之間債權(quán)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)的通知》（征求意見稿），對會員單位出借人之間的債轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)予以規(guī)范。此次征求意見稿一改此前窗口指導(dǎo)的“一刀切”，網(wǎng)貸債權(quán)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)迎來轉(zhuǎn)機(jī)。
該規(guī)范有8大規(guī)定：
①只能在平臺專區(qū)內(nèi)進(jìn)行債權(quán)轉(zhuǎn)讓；
②只能將債權(quán)單個轉(zhuǎn)讓，禁止將多個債權(quán)打包轉(zhuǎn)讓。且對債權(quán)做好信息披露；
③債權(quán)人必須持有3個月以上，才能轉(zhuǎn)讓債權(quán)；
④平臺及其關(guān)聯(lián)方不得受讓債權(quán)；
⑤只能一次性轉(zhuǎn)讓債權(quán)，不得分期轉(zhuǎn)讓。且債權(quán)人人數(shù)與受讓人人數(shù)相同；
⑥轉(zhuǎn)讓時應(yīng)告知債務(wù)人；
⑦禁止發(fā)凈值標(biāo)，即禁止平臺用出借人的債權(quán)作為抵押，為出借人提供信用貸款；
⑧平臺不得向投資人宣傳“可隨時轉(zhuǎn)讓、可隨時退出”等。
律師解讀
站在互聯(lián)網(wǎng)金融平臺角度，保證資金的流動性，是它們關(guān)鍵命門。而站在監(jiān)管層，防范金融風(fēng)險是頭等大事。如何平衡金融流動性和穩(wěn)定性，這是金融監(jiān)管永遠(yuǎn)的課題。
從防范金融風(fēng)險的角度，筆者認(rèn)為，廣東監(jiān)管層之前之所以對債權(quán)轉(zhuǎn)讓是“一刀切”的態(tài)度，有三點原因：
一是，現(xiàn)今大量平臺的債權(quán)轉(zhuǎn)讓變成了類資產(chǎn)證券化、理財產(chǎn)品等形式，從而導(dǎo)致借貸雙方信息不透明，受讓人無法了解借款人的資產(chǎn)信息，從而埋下風(fēng)險。
二是，大量平臺的債權(quán)轉(zhuǎn)讓采用將多個債權(quán)打包轉(zhuǎn)讓的形式，這還導(dǎo)致期限和金額錯配的問題。
圖為兩家不同平臺關(guān)于理財計劃的規(guī)定
三是，一些平臺允許債權(quán)人將債權(quán)轉(zhuǎn)讓給平臺或關(guān)聯(lián)方。這就脫離了P2P僅僅是借貸信息中介的本質(zhì)，讓自己變成了實質(zhì)上的放貸人。
圖為某網(wǎng)貸平臺目前關(guān)于債權(quán)轉(zhuǎn)讓的做法
因此，筆者認(rèn)為只要做到信息披露透明、沒有金額和期限錯配、不自我放貸，這樣的債權(quán)轉(zhuǎn)讓是可取的。
從廣東互金協(xié)對債權(quán)轉(zhuǎn)讓的8大規(guī)定可看出，相比之前盛傳的對債權(quán)轉(zhuǎn)讓一刀切的政策，現(xiàn)在的規(guī)范較為合理，在金融流動性和穩(wěn)定性之間作出了較為合理的取舍，做到了在防止前述三大風(fēng)險的前提下，允許合理的債權(quán)轉(zhuǎn)讓。
比如有網(wǎng)貸平臺創(chuàng)始人反映，3個月以上的債權(quán)才可以轉(zhuǎn)讓，對于80%的投資人而言是可以接受的。
平臺如何做好合規(guī)調(diào)整？
張綱律師團(tuán)隊在此提醒各大網(wǎng)貸平臺，雖然這只是廣東省互金協(xié)會的一則征求意見稿，但對其他地方的P2P平臺仍有較大的借鑒意義，在將來的合規(guī)整改中，可現(xiàn)行調(diào)整，以增強(qiáng)平臺合規(guī)性。
但我們也沒有必要機(jī)械照搬廣東規(guī)定。作為我們其他地方的平臺，在債權(quán)轉(zhuǎn)讓問題上，只要符合借貸信息透明、沒有金額和期限錯配、不自我放貸的監(jiān)管思路，可以先行調(diào)整。比如改為自己平臺上1個月以上的債權(quán)才可轉(zhuǎn)讓，以此提高流動性。
附文字版全文：
“關(guān)于規(guī)范我會廣東省（不含深圳）網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)會員單位出借人之間債權(quán)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)的通知（征求意見稿）
為切實防控風(fēng)險，促進(jìn)網(wǎng)貸行業(yè)規(guī)范有序、健康發(fā)展，現(xiàn)就規(guī)范我會廣東省（不含深圳｜）網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)會員單位出借人之間債權(quán)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)提出以下要求：
一、網(wǎng)貸平臺應(yīng)設(shè)置債權(quán)轉(zhuǎn)讓專區(qū)，為出借人之間債權(quán)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)提供信息中介服務(wù)，所有債權(quán)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)應(yīng)在債權(quán)轉(zhuǎn)讓專區(qū)進(jìn)行。
二、債權(quán)持有人可申請將符合條件的單個債權(quán)在平臺轉(zhuǎn)讓，不得將債權(quán)打包進(jìn)行轉(zhuǎn)讓。網(wǎng)貸平臺應(yīng)對被轉(zhuǎn)讓債權(quán)的真實性進(jìn)行審核，并對被轉(zhuǎn)讓債權(quán)做充分信息披露，披露內(nèi)容應(yīng)與原始債權(quán)信息一樣，并且原始債權(quán)信息可追溯。
三、債權(quán)人持有該債權(quán)3個月以上，方可進(jìn)行轉(zhuǎn)讓。
四、債權(quán)受讓人應(yīng)為個人、法人或其他組織，平臺自身及關(guān)聯(lián)方不得受讓債權(quán)。
五、債權(quán)持有人應(yīng)一次性將債權(quán)轉(zhuǎn)讓給債權(quán)受讓人，債權(quán)受讓人數(shù)需與債權(quán)持有人數(shù)相同。
六、債權(quán)轉(zhuǎn)讓成功后，原債權(quán)持有人、債權(quán)受讓人、網(wǎng)貸平臺應(yīng)及時將債權(quán)關(guān)系變動情況告知債務(wù)人。
七、網(wǎng)貸平臺不得用出借人所持債權(quán)作為抵押，為平臺出借人提供信用貸款。
八、網(wǎng)貸平臺應(yīng)對債權(quán)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)中可能存在的風(fēng)險進(jìn)行充分信息披露，不得開展不當(dāng)宣傳（包括但不限于“可隨時退出、可隨時申請退出”），避免誤導(dǎo)出借人。
請廣東省內(nèi)（不含深圳）各網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)會員單位遵照執(zhí)行，非會員單位可參照執(zhí)行。
【來源：網(wǎng)貸天眼】
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