比特幣與金融危機不得不說的秘密區(qū)塊鏈
雷曼兄弟公司倒閉6周后，比特幣誕生了。
十月份的落幕不僅標志著比特幣白皮書發(fā)布10周年，也標志著2008年金融危機已經(jīng)走過了十年。
從現(xiàn)在回看這十年來的經(jīng)濟大背景，比特幣白皮書的發(fā)布和比特幣網(wǎng)絡的推出可以說是找到了最佳的契機，就算開啟上帝視角也不過如此。有人提出，中本聰當時就已經(jīng)洞察到了2008年金融危機的歷史意義和獨特機會，因此才啟動并激勵人們使用比特幣這一全新的金融體系。
眾所周知，2008年金融危機被普遍認為是繼經(jīng)濟大蕭條后最嚴重的全球事件。接下來，讓我們從經(jīng)濟危機的角度來反思一下比特幣的發(fā)展。
雷曼兄弟的崩盤
2008年9月15日，隨著雷曼兄弟公司（美國第四大投資銀行）崩潰，經(jīng)濟跌到了谷底。六周后，中本聰發(fā)布了比特幣白皮書。
隨著時間的推移和危機后的經(jīng)濟復蘇，很多人可能已經(jīng)忘記了這次金融危機的嚴重程度。當時，雷曼兄弟的破產(chǎn)給人們造成了極大的恐慌，以至于太平洋投資管理公司的Mohammed El-Erian這樣著名的華爾街天才都徹底慌了神。因為擔心ATM可能會停止取鈔服務，他緊急要求妻子盡快提取現(xiàn)金。
在雷曼兄弟公司倒閉之后，出現(xiàn)了一系列旨在防止類似金融危機的舉措。新的法規(guī)和資本要求被陸續(xù)引入，如美國的多德弗蘭克法案和巴塞爾協(xié)議III銀行標準——想要進行高風險投資的銀行必須擁有相應規(guī)模的資本儲備，以便在這些投資失敗的情況下充當資本緩沖，防止銀行破產(chǎn)，從而避免銀行“大而不倒”的局面出現(xiàn)。另外，對危機的第二種反應是社會政治，例如“占領華爾街”等運動的興起。
那么，這些監(jiān)管和社會舉措的影響持續(xù)性又如何呢？
現(xiàn)在看來，金融危機之后，化為歷史塵埃的不僅僅只是像雷曼兄弟這樣的金融機構(gòu)。危機后引入的與金融機構(gòu)相關的監(jiān)管限制已經(jīng)或者正在被侵蝕，“占領華爾街”這樣的社會運動早已宣告失敗并被人們遺忘。
鑒于缺乏持久的結(jié)構(gòu)和政治改革，新的金融危機是否已經(jīng)悄悄逼近我們？答案是肯定的。
下一次金融危機
經(jīng)濟學家海曼·明斯基曾提出一個理論框架，該理論指出：重復發(fā)生的金融危機是當前金融體系的固有特征。換句話說，發(fā)生下一次經(jīng)濟崩潰只是時間問題。
不幸的是，對于明斯基（以及所有人）來說，該理論在很大程度上被主流經(jīng)濟學界和央行所摒棄，這使得明斯基成為了“經(jīng)濟學界的梵高”這樣的悲劇角色。然而，在2008年之后，明斯基的理論終于獲得了一些經(jīng)濟學家們的肯定。如今，很少有人會認為在金融不穩(wěn)定的環(huán)境下能夠做到“經(jīng)濟大平穩(wěn)現(xiàn)象”。
注：“經(jīng)濟大平穩(wěn)”指自1980年代中期之后經(jīng)濟波動具有長期平穩(wěn)趨勢，如實質(zhì)GDP成長率、通貨膨脹率、失業(yè)率等重要經(jīng)濟指標，皆可發(fā)現(xiàn)周期波動有平穩(wěn)的現(xiàn)象。
前聯(lián)邦儲備委員會主席珍妮特·耶倫最近敲響了經(jīng)濟警報，特別強調(diào)了放寬貸款標準的風險，稱“標準已出現(xiàn)巨大惡化，杠桿貸款中的契約已經(jīng)松動。對與這些貸款相關的系統(tǒng)性風險表示擔憂”。
盡管當前通貨膨脹相對緩和，這為央行提供了一些回旋余地，但全球市場上還有許多令人不安的經(jīng)濟現(xiàn)象，這可能會加速下一次“明斯基時刻”出現(xiàn)的可能性。
在市場中，最難把握的總是時機，而不是對經(jīng)濟形勢的診斷。
在雷曼兄弟破產(chǎn)之后，中本聰在一個不知名的網(wǎng)站上發(fā)表了一篇題為“比特幣：點對點的電子現(xiàn)金系統(tǒng)”論文。該系統(tǒng)使用了以“基于哈希的工作量證明”為基礎的分類賬，也就是我們現(xiàn)在所說的“區(qū)塊鏈”。
剛開始時，比特幣白皮書受到了早期讀者的質(zhì)疑。實際上，比特幣網(wǎng)絡在2009年1月3日正式運行之后的第一年基本上是沒有存在感的?？梢哉f，比特幣的開局并不順利。
然而，比特幣還是穩(wěn)定地吸引到更多的關注和用戶，越來越多的人開始看到中本聰?shù)膭?chuàng)新之處——解決了長期困擾計算機科學的“雙花”難題（重復支出），同時也為創(chuàng)建更好的新金融體系打下了堅實基礎。
早在2014年，就有經(jīng)濟學家提出，監(jiān)管改革無法徹底解決金融危機的根源以及根植于傳統(tǒng)金融中的其它問題。通常，在危機之后制定的法規(guī)很容易在經(jīng)濟復蘇和穩(wěn)定之后發(fā)生倒退。而且，隨著時間的推移，專注于金融體制改革等晦澀主題的社會運動勢頭往往難以為繼。
要真正解決金融體系中的問題，我們需要改變存在問題的金融架構(gòu)。
以區(qū)塊鏈為驅(qū)動的新金融基礎設施提供了持久改進和改變金融系統(tǒng)基本性質(zhì)的可能性。比特幣可以帶來的改變是——在基于區(qū)塊鏈的系統(tǒng)中，人們可以真正地成為自己的銀行。
是巧合還是營銷奇跡？
關于比特幣的誕生，有許多相關的細節(jié)還未得到解釋。例如，為什么中本聰選擇萬圣節(jié)作為比特幣白皮書的發(fā)布日期？
我們所知道的是，這些懸而未決的問題一直牽動著人們強烈的好奇心，使“中本聰”一直保持著某種神秘感，也為比特幣贏得了前所未有的關注度。事實證明，比特幣之所以能夠獲得成功，除了本身的基礎技術創(chuàng)新，由此產(chǎn)生的宣傳以及共識也是同樣重要的。
除了計算機科學、數(shù)學、密碼學和經(jīng)濟學之外，中本聰?shù)亩嘣啔v中還應該附加上營銷大師這一技能（這也是經(jīng)常被忽略的一點）。
十年來，隨著數(shù)以百萬計的加密貨幣用戶快速成長，對于那些對金融體系改革感興趣的人來說，中本聰發(fā)明的比特幣和區(qū)塊鏈技術已被證明能夠成為最終的“解決方案”。
對于許多銀行和其他想要維持金融體系現(xiàn)狀的利益相關者來說又如何呢？在十年前發(fā)布的比特幣白皮書中，中本聰是否就已經(jīng)在試圖向這個群體傳遞某種信息？
創(chuàng)新，神秘，乃至迷幻，或許這就是加密貨幣的魅力。
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